LG이노텍, 생각보다 더 좋다

LG이노텍과 싱가폴 출장을 다녀왔습니다.

외국인 투자자들과 만나고 왔습니다.

내년 IT는 좋을 것이라고 계속 말씀드리고 있습니다.

외국인 투자자들은 특히 애플 굉장히 관심이 많고,

애플 관련되어 내년 시장을 굉장히 긍정적으로 보는 것 같습니다.

그것과 관련한 종목이 LG이노텍입니다.

올해 실적 같은 경우 8조 매출액에 영업이익 3.713억원 기록할 전망입니다.

사상 최대 매출액과 사상 최대 영업이익입니다.

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지난해 같은 경우 올해 LG이노텍을 좀 부정적으로 봤습니다.

왜냐면 애플 판매수량이 굉장히 많이 줄기 때문입니다.

그러한 것들이 실적으로 깼다고 말씀드릴 수 있을 것 같습니다.

애플 신제품이 나왔는데 세개중에 두개모델에 트리플 카메라가 들어갔습니다.

LG이노텍이 거의 100%납품을 하고 있습니다.

그래서 ASP 상승 효과가 나타난 것으로 판단합니다.

환율도 긍정적이었지만 애플 내 점유율도 긍정적이었습니다.

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카메라 모듈에서 경쟁사들이 서너개 정도 있는데

마켓쉐어가 5-60%로 처음 밴더의 역할을 계속 하고 있는 상황입니다.

4분기 환율때문에 걱정을 했는데 환율이 좀 반등을 했습니다.

실적도 1400억대에서 1700억대로 좀 올린 상황입니다.

내년도 사상 최대 매출액과 영업이익이 나올 것으로 보고 있습니다.

특이한 것은 내년 상반기에 SE후속 모델이 나오게 됩니다.

하반기에 나쁘고 상반기에 좋은 주가를 보이는 것이 LG이노텍입니다.

올해 같은 경우도 연말에 빠지고 상반기도 나쁘게 볼 필요가 없다는 것이 저희 판단입니다.

최근에 외국인들이 국내를 많이 팔았는데 LG이노텍은 굉장히 적극적이게 사들이고 있습니다.

국내 기관투자자들도 팔고 있긴 하지만 거의 다 왔다고 생각하고 있습니다.

LG이노텍에 대해서 긍정적인 시각을 유지하며

목표주가 올렸었는데 이번에도 한번 더 올렸습니다.

내년에 대한 기대를 높일 수 있는 상황입니다.

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자세한 내용은 리포트를 참고해주시기 바랍니다.

20191125_LG이노텍 (011070_매수)

 

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