12월 모델포트폴리오 전략

전월리뷰

11월 전월리뷰: 글로벌(+2.3%), 선진국(+2.6%)은 상승했고, 신흥국(-0.2%) 증시는 하락했습니다(MSCI, 11월 29일 기준). 국내 증시는 신흥국 대비 상대적으로 양호한 성과를 기록했지만 선진국 대비 부진한 성과를 기록했습니다(MSCI Korea: +0.0%, KOSPI: +0.2%).

11월 미래에셋대우 모델포트폴리오의 성과는 +0.3%의 절대수익률을 기록해 KOSPI를 +0.1%p 상회했습니다. 업종배분효과(-0.4%p)와 종목선택효과(-0.1%p)에서 모두 부정적인 성과를 기록했습니다.

모델포트폴리오 내 경기소비재, 건강관리, 산업재, 유틸리티, 통신서비스 업종은 시장 대비 긍정적인 성과를 성과를 기록했지만 소재, 에너지, IT, 금융, 필수소비재 업종은 시장 대비 부진했습니다.

 

 

12월 모델포트폴리오 전략

미래에셋대우 모델포트폴리오는 가치, 성장, 모멘텀, 리스크 팩터로 구성된 퀀트 모델을 바탕으로 업종 및 종목을 구성합니다. KOSPI를 벤치마크로 사용하고, 모델포트폴리오의 베타는 0.9~1.1을 기준으로 두고 있습니다.

12월 모델포트폴리오에서는 자동차, 화장품, 상사/자본재, 필수소비재, 호텔/레저 업종을 시장 비중보다 확대했습니다. 대표 기업으로는 대차, 아모레P, SK, 오리온, 하이트진로, 파라다이스를 선정했습니다. 반면, 보험, 건강관리, 철강, 조선, 화학 업종은 시장 비중보다 축소했습니다.

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